成長するインド乗用車市場、2023ブラック ジャック 勝率は過去最多
多目的車とEV政策がカギ

人口世界一、GDP世界5位と経済成長を続けるインド。国内の自動車市場も拡大傾向にあり、2023ブラック ジャック 勝率（2023年4月～2024年3月）の自動車販売台数（二輪、三輪を含む）は前ブラック ジャック 勝率比12.5％増加した。中でも乗用車販売は多目的自動車（UV）が好調で、421万8,746台と過去最高を記録した。今後の市場シェア争奪は、UVの市場戦略がカギとなるだろう。日系自動車メーカーのマルチ・スズキ、トヨタ・キルロスカは増産計画を発表しており、さらなるシェア拡大が期待される。国民の所得向上や政府による電気自動車（EV）支援策などによって、自動車市場の成長が今後も続くことは間違いない。

ポストコロナで順調に成長する自動車業界

インド自動車工業会（SIAM）によると、2023年の自動車国内販売台数（二輪、三輪を含む）は2,385万3,463台で、前ブラック ジャック 勝率比12.5％増加した。部門別にみると、乗用車が421万8,746台で同8.4％増、商用車が96万7,878台で同0.6％増、二輪車が1,797万4,365台で同13.3％増、三輪車が69万1,749台で同41.5％増となった（表1参照）。

注1： BMW、メルセデス、ジャガー、ボルボ・オート、ダイムラー、JBMオート＆スキャニアのデータは含まれない。
注2： 電動リキシャは主に乗客輸送、電動カートは主に貨物輸送に使われる。
出所：インド自動車工業会（SIAM）

ブラック ジャック 勝率別の国内販売台数の推移をみると、新型コロナウイルス禍などによる影響で、2021ブラック ジャック 勝率には1,761万7,606台まで落ち込んだものの、2022ブラック ジャック 勝率から回復傾向にある。販売台数の大部分は変わらずに二輪車で、2023ブラック ジャック 勝率は全体の75.4％を占めた。2023ブラック ジャック 勝率の販売台数は、各部門が2019ブラック ジャック 勝率の販売台数を超え、新型コロナ禍前の水準まで回復を見せた（図1参照）。特に乗用車は過去最高の420万台超で、背景には多目的自動車（UV）の好調（前ブラック ジャック 勝率比25.8％増）があると思われる。

出所：インド自動車工業会（SIAM）を基にジェトロ作成

乗用車のシェアトップはスズキ

乗用車の主要メーカー別販売台数は、上位3社が安定感を見せた。市場シェアはマルチ・スズキがトップで41.7％、韓国の現代自動車が14.6％、地場のタタ・モーターズが13.8％と続く（図2参照）。3社とも前ブラック ジャック 勝率から1桁の増加で順位を守ったかたちだ。地場のマヒンドラ＆マヒンドラは前ブラック ジャック 勝率比28.0％増、トヨタ・キルロスカは同41.8％増加で販売台数を伸ばし、2022ブラック ジャック 勝率に続いて好調を維持した（表2参照）。

一方、2022ブラック ジャック 勝率は2桁成長と好調だった韓国の起亜は前ブラック ジャック 勝率比8.8％減、ホンダは同5.3％減、日産は同10.3％減と落ち込んだ。日系5社（マルチ・スズキ、トヨタ・キルロスカ、ホンダ、日産、いすゞ）の合計は212万2,802台で、市場シェアは50.3％。前ブラック ジャック 勝率の49.0％から1.3ポイント上昇した。

出所：インド自動車工業会（SIAM）を基にジェトロ作成

出所：インド自動車工業会（SIAM）

乗用車の成長トレンドは変わらずUV

乗用車をさらにセグメント別にみると、一般乗用車は154万8,943台で前ブラック ジャック 勝率比11.4％減、UVは252万691台で同25.8％増、バンは14万9,112台で同7.3％増だった。小型車をはじめとした一般乗用車が前ブラック ジャック 勝率の2桁増から2桁減に転じた一方、UVが4年連続の2桁増と好調だった。車種別データにもそのトレンドが表れている。

一般乗用車の車種別ランキングを見ると、首位はマルチ・スズキのコンパクトモデル（「スイフト、ワゴンR」など計82万8,015台）で、2位以下に大差をつけたものの、前ブラック ジャック 勝率比4.1％減だった。他方、同社のコンパクトモデルは車種別1位を長年維持しており、根強い人気がうかがえる。この人気がマルチ・スズキの一般乗用車シェア第1位（63.3％）に大きく貢献していると考えられる。

乗用車の車種別2位～7位は各社のUVが占め、いずれも前ブラック ジャック 勝率から販売台数を2桁以上増やした。2位はタタ・モーターズのコンパクトUV（「ネクソン」など計34万1,773台）で前ブラック ジャック 勝率比11.7％増だった。3位はマルチ・スズキのコンパクトUV（「ブレッツァ」など計32万1,641台）で前ブラック ジャック 勝率の2.2倍、4位は同社UV（「グランド・ヴィターラ」など計27万926台）で同47.2％増と、同社UVの好調ぶりがうかがえる。5位、6位はマヒンドラ＆マヒンドラ、7位は現代自動車のUVモデルがランクインした。また、トヨタ・キルロスカのミニバン（「イノーバ・クリスタ、イノーバ・ハイクロス」計9万8,180台）は、台数は10万台には届かなかったが、同76.7％増と好調だった。こうした車種の人気により、UV市場シェアは、マルチ・スズキが25.5％、マヒンドラ＆マヒンドラが18.2％を占めた（図3参照）。

出所：インド自動車工業会（SIAM）を基にジェトロ作成

二輪車は順調に成長、上位4社は安定

2023ブラック ジャック 勝率の二輪車の国内販売台数（前ブラック ジャック 勝率比13.3％増の1,797万4,365台）は、新型コロナ前2019ブラック ジャック 勝率の1,741万6,432台を超えた。過去最高だった2018ブラック ジャック 勝率の2,117万9,847台には遠いものの、直近10年で3番目の数値となった。セグメント別にみても、スクーターが583万9,325台で前ブラック ジャック 勝率比12.5％増、オートバイが1,165万3,237台で同13.9%増、モペッドが48万1,803台で同9.1%増と、いずれも順調な回復を見せている（表1参照）。

主要メーカー別シェアは、首位がヒーローでシェア30.2％、2位はホンダで25.2％、3位はTVSモーターで17.6％、4位はバジャジ・オートで12.4％だった。上位4社は2022ブラック ジャック 勝率と同じ順位を守った一方、スズキがロイヤルエンフィールドを抜いて5位に浮上し、販売台数は92万1,009台（前ブラック ジャック 勝率比26.0％増）だった（表3参照）。日系4社（ホンダ、スズキ、ヤマハ、カワサキ）の合計は615万649台、市場シェアは34.2％で、2022ブラック ジャック 勝率の33.6％とほぼ同じ水準になっている。

有望なインド市場、多目的車とEVがカギに

インドの自動車業界は新型コロナ禍の落ち込みから回復し、成長傾向にある。背景には、近年の高い経済成長に伴って中間層の所得が向上、需要が拡大していることが挙げられる。また、インド政府の製造業振興政策「生産連動型インセンティブ（PLI）スキーム」もこの成長を後押ししている。同スキームは自動車と自動車部品分野も補助金支給対象に含んでおり、2026ブラック ジャック 勝率まで継続する予定だ。今後も自動車業界が成長することは間違いない。

有望なインド市場で、各メーカーは2つの観点についてかじ取りを迫られている。1つはUV市場戦略だ。現在は人気の高いUV車種を出したメーカーが乗用車全体のシェアを伸ばす傾向にある。消費者心理に「刺さる」UVの開発が求められている。

もう1つは電気自動車（EV）の開発だ。インド政府は2030年までにEVの販売を乗用車の3割、二輪車の8割にまで引き上げる目標を掲げる。6月4日に開票される総選挙の結果を控えた現在は、二輪車、三輪車を対象にした電動モビリティ促進スキーム（Electronic Mobility Promotion Scheme 2024）を展開中だ（インド重工業省、新たな電動モビリティー促進ス実写）。同スキームの適用は2024年7月末までの予定だが、8月以降も新政権による同様の振興策が予想されており、政府のEV奨励策は続くとみられる。こうした動きに伴い、外資系メーカーのEV工場投資が相次いでおり（現代、タミル・ナドゥ州で2、ベトナムのビンファスト、ブラック ジャック）、各社はシェア拡大に向けて、UVの市場戦略とEV振興策の活用が求められている。

自動車業界の伸びが期待される中、トヨタ・キルロスカは2023年に新工場建設を発表（2023年11月28日付ビジネス短信参照）したほか、マルチ・スズキは2023ブラック ジャック 勝率の総販売台数（輸出を含む）が過去最高の200万台超を記録し、2030年までに年間400万台まで増産する目標を掲げる（2024年4月8日付ビジネス短信参照）。両グループは開発・生産分野で協業するほか、2022年3月に自動車部品分野でPLIを承認されている。また、ホンダは二輪EVの開発促進に向けて、新たに研究開発拠点の設立を発表した。今後、インド国内での日系メーカーのさらなるシェア拡大が期待される。